Золото и серебро растут на фоне смягчения данных, снижающих вероятность повышения ставки ФРС

Цены на спотовое золото и серебро выросли в начале торгов в США в понедельник: более слабый доллар США и снижение ожиданий повышения ставки Федеральной резервной системы поддерживают спрос на драгоценные металлы, несмотря на более сильные данные по региональному производству. На момент написания материала спотовое золото торговалось около $4 394,70 за унцию, подорожав на 0,44%, а спотовое серебро торговалось на уровне $65,430, прибавив 1,32% за сессию.

Последние позиционирования по-прежнему указывают на сохранение ставки ФРС в сентябре, но утренний опрос Empire State добавил более уверенный сигнал активности и ценового давления на фоне в целом более мягких данных. Индекс общих деловых условий ФРБ Нью-Йорка вырос на 5 пунктов до 20,6 в августе, что является самым высоким показателем за более чем 4 года, при этом новые заказы составили 17,3, отгрузки — 11,7, а индекс цен вырос на 6 пунктов до 58,6. Эта сила последовала за более слабыми, чем ожидалось, розничными продажами за июль, более мягким ИПЦ, без изменений базового ИЦП и ослаблением потребительских настроений на прошлой неделе, в результате чего рынки оценивают вероятность повышения ставки в сентябре примерно в 30–31%.

Следующими катализаторами для ставок станут протоколы июльского заседания ФРС в среду в 14:00 по восточному времени, данные по жилью и предварительные индексы PMI в пятницу. Ормузский пролив остается основным геополитическим каналом, влияющим на нефть, инфляционные ожидания и защитный спрос. Иран заявил, что близок к завершению договоренности с Оманом о транзитном маршруте через пролив, но США не участвуют в этих переговорах и продолжают требовать беспрепятственного прохода. В то же время 60-дневный срок для более широкой мирной сделки между США и Ираном истекает без достижения компромисса, а танкерный трафик через Ормузский пролив резко замедлился за выходные.

Нефть дорожает, поскольку рынок закладывает возобновленную премию за риск поставок: Brent торгуется около $89 за баррель, WTI — около $83. Для золота ситуация остается двусторонней: снижение вероятности повышения ставки ФРС и более слабый доллар поддерживают металл, в то время как любой дальнейший скачок цен на нефть сохранит инфляционный риск и ограничит ралли через канал доходности.

Мировые рынки торговались разнонаправленно перед открытием США. Фьючерсы на американские фондовые индексы были неравномерными: фьючерсы на S&P 500 немного выросли, фьючерсы на Nasdaq показали опережающую динамику, а фьючерсы на Dow снизились. В Азии японский Nikkei вырос на 0,7%, а китайский Shanghai Composite прибавил 1,4%. Европейские торги были умеренно позитивными: STOXX 600 и FTSE 100 немного выросли. Ключевые внешние рынки: фьючерсы на нефть WTI (Nymex) торгуются с повышением около $82,95 за баррель, а Brent — около $89,44. Доходность эталонных 10-летних казначейских облигаций США торгуется в районе 4,7%. Индекс доллара США слабеет. (Глобальный индекс Kitco показывает, какая часть сегодняшнего движения золота обусловлена долларом, а какая — самим рынком золота.)

С технической точки зрения, следующей целью роста для быков по спотовому золоту является возврат цен выше уровня сопротивления $4 448,00, при устойчивом движении цели — $4 518,00 и затем $4 596,00. Ближайшей целью снижения для медведей является пробой ниже $4 333,00, с более глубокими целями на $4 262,00 и затем $4 205,00. Первое сопротивление находится на уровне $4 448,00, затем $4 518,00. Первая поддержка — на $4 333,00, затем $4 262,00.

Следующей целью роста для быков по спотовому серебру является возврат цен выше $66,78, при движении выше этого уровня цели — $68,24 и затем $69,63. Следующей целью снижения для медведей является пробой ниже $65,15, с более глубокими целями на $63,57 и затем $62,20. Первое сопротивление находится на уровне $66,78, затем $68,24. Следующая поддержка — на $65,15, затем $63,57.

Смотрите котировки драгоценных металлов в реальном времени: золото, серебро, платина и палладий — в долларах США, канадских долларах и еще 12 валютах.